​Плавающая процентная ставка по кредиту


Источник: Курс Денег

Плавающая процентная ставка по кредиту: неоправданный риск или разумный компромисс?

В нынешние непростые, как для банковской системы, таки для заемщиков, времена, когда всё меньшее количество финучреждений предлагает своим клиентам полноценную линейку кредитных продуктов, и всё меньшее количество потенциальных потребителей этих продуктов соответствуют возросшим требованиям банков, вопросы объективной цены финансовых ресурсов не утрачивают своей актуальности.

Одной из основных причин такого положения дел является постоянный рост на протяжении последних нескольких лет количества банков, предлагающих потенциальным заемщикам кредиты с плавающей процентной ставкой.

Другой причиной, заставляющей всё большее количество клиентов вникать в тонкости банковской деятельности, связанные с определением стоимости займов, является обострившийся спор финансовых учреждений и заемщиков по ипотечным валютным кредитам.

Прогнозы развития ситуации, связанной с реструктуризацией валютных кредитов, а также комментарии последних инициатив НБУ и парламентариев читайте на Форуме

Ввиду затянувшихся и пока, к сожалению, малорезультативных попыток представителей законодательной власти и регулятора найти решение, которое бы устроило все стороны конфликта, всё большее количество банков самостоятельно предлагает своим заемщикам различные варианты реструктуризации валютных кредитов, предполагающих, помимо изменения валюты кредита на гривну, и переход от фиксированной процентной ставки к плавающей.

Конкретные примеры предложений банков, а также рекомендации наших экспертов смотрите на Форуме

В чем же разница между этими двумя понятиями, какие преимущества и недостатки у каждого из вариантов взаимодействия заемщика и кредитора, и стоит ли «менять коней на переправе»?

Основная особенность фиксированной процентной ставки следует из ее названия. Кредитный договор в таком случае предполагает неизменное значение этого параметра на протяжении всего срока действия.

Не так проста ситуация с описанием ставки плавающей. Во-первых, в этом случае кредитный договор предполагает периодический пересмотр процентной ставки через определенные, согласованные заемщиком и кредитором промежутки времени (чаще всего, ежегодно или ежеквартально). Во-вторых, плавающая ставка, как правило, состоит из двух частей: переменной и постоянной. В качестве переменной банки используют такие универсальные индексы как LIBOR (для валютных займов) или UIRD (для займов в гривнах).

Так как большинству заемщиков, как обратившихся за новым кредитом, так и дающих согласие на реструктуризацию действующего, интересны кредиты в национальной валюте, более детально остановимся на украинском индексе (разговор о LIBOR или London Interbank Offered Rate предлагаю отложить до следующего раза).

Для иллюстрации сказанного нам больше подойдет UIRD (Ukrainian Index of Retail Deposit Rates) — украинский индекс ставок по депозитам физических лиц, который ежедневно рассчитывается компанией "Thomson Reuters" исходя из уровня ставок по срочным депозитам в гривне на сроки от 3 до 12 месяцев. Индекс формируется на основании данных 20 банков, имеющих наибольший портфель депозитов физических лиц.

С постоянной частью фиксированной ставки, которую также иногда называют «надбавкой» или «маржой», всё гораздо проще. Это та разница, которую банк планирует заработать вне зависимости от состояния рынка депозитов. В настоящее время нормальной практикой считается уровень в диапазоне от 4,0% до 6,0%. Маржа сохраняется неизменной на протяжении всего срока действия кредитного договора. Ее значение зависит от активности банков на рынке кредитования, качества их кредитного портфеля банка и показателей платежеспособности конкретного заемщика.

Соответственно, кредитный договор с плавающей процентной ставкой будет содержать следующие отличия в обозначении некоторых основных параметров, например: «срок 5 лет, процентная ставка «UIRD(12m) + 5,5%», пересмотр процентной ставки 1 раз в год» (по состоянию на сегодня это 27,35%).

Таким образом, основными отличиями фиксированной ставки являются: предсказуемость будущих платежей на протяжении всего срока действия договора, отсутствие влияния колебания уровня доходности по кредитам и депозитам на размер процентной ставки, и, как следствие, возможность как сэкономить, если рынок резко уйдет вверх, так и «переплатить», при резком снижении уровне ставок. В то же время плавающая процентная ставка представляет собой некую «золотую середину». При любом развитии событий заемщик будет понимать, что плата по кредиту лишь несколько выше депозитных ставок крупнейших и самых стабильных банков.

С динамикой индекса UIRD за последние 5 лет, более детальной информацией о рисках и возможностях, возникающих вследствие заключения договора с плавающей процентной ставкой Вы можете ознакомиться на нашем Форуме.

@ Alter ego


Порекомендовать друзьям

Оценить статью

0 комментариев в этой статье

Гость
Комментировать статью...

×   Вы вставили отформатированное содержимое.   Удалить форматирование

  Разрешено не более 75 смайлов.

×   Ваша ссылка была автоматически встроена.   Отобразить как ссылку

×   Ваш предыдущий контент был востановлен.   Очистить редактор

Загрузка...
Нет комментариев для отображения
  • Последние Сообщения